国内液冷储能系统产品迎来密集发布、AI快速发展背景下液冷技术渗透率望加速提升
据报道，液冷储能因其高效、节能优势正吸引企业纷纷涌入赛道，在正在举办的第十六届SNEC国际太阳能光伏与智慧能源大会上，多达14家企业携液冷储能系统及相关产品参展。其中，特变电工、科华数据等多家公司将在本届展会上集中发布液冷储能系统新品。业内人士表示，目前，液冷技术已渐渐成为大型储能系统的主流方案，进入大规模应用阶段。液冷储能最大特点是冷却能力强，通过冷却液对流直接对电芯散热，不受外界条件影响，对温度的控制更精确。液冷储能系统不仅更安全、经济，而且更适合大容量储能。相较于传统风冷集装箱，能量密度可提升100%，节省占地面积40%以上。液冷系统比风冷系统可节能30%左右，可保障电芯温度更低、温度均匀性更好，有效延长电池寿命，降低经济投入，缩短回本年限。基于多重优点，液冷或将是未来储能装置核心的冷却方式。据高工产业研究院 (GGII)分析，2025年国内储能温控出货价值量将达到165亿元随着储能能量和充放电倍率的提升，中高功率储能产品使用液冷的占比将逐步提升，液冷有望成为未来主流方案，到2025年渗透率有望达到45%左右。同时，AI快速发展也将带来数据中心温控新机遇，算力领域液冷望打开增长空间。液冷技术加深渗透下，产业链公司望受益。
科创新源（300731）公司及控股子公司苏州瑞泰克散热科技有限公司的散热金属结构件产品可广泛应用于新能源汽车和储能系统、数据中心等领域，已成为行业龙头动力电池厂商的新能源汽车和储能系统用散热液冷板供应商。
高澜股份（300499）公司持续加大对数据中心液冷、储能及新能源汽车热管理等新业务的各项投入，拥有数据中心液冷及储能的配套产线。
微软出手 将向开发者提供AI数字水印工具
5月24日消息，随着越来越多的“深度伪造”图像和视频出现，微软决定采取主动措施，确保其程序生成的AI艺术能够被识别出来。在微软Build 2023开发者大会上，该公司宣布将在未来几个月内增加一项功能，让任何人都能识别Bing Image Creator和Microsoft Designer生成的图像或视频片段是否是由AI生成的。微软表示，该技术使用密码学方法对AI生成的内容进行标记和签名，并附上有关其来源的元数据信息。事实上，不仅是微软，前段时间抖音、谷歌、OpenAI等也在数字水印方面有相关动作和表态。一些标识信息直接嵌入数字载体当中，且不影响原载体的使用价值，也不容易被探知和再次修改。数字水印可以被生产方识别和辨认，通过隐藏在载体中的信息，可以达到确认内容创建者、购买者、传送隐秘信息或者判断载体是否被篡改等目的。
A股公司中，恒信东方（300081）拥有成熟的数字水印技术，目前该技术已应用于AI合家欢平台应用产品、VR产品相关素材中。北信源（300352）与百度将在产品研发、标准制定包括数字水印等多个领域展开深化合作。目前公司水印系统涵盖两大类：明水印、隐水印。
复合集流体头部企业大举扩产、设备环节需求量高
5月24日上午，金美新材料新型多功能复合集流体扩产基地项目正式签约落户四川省宜宾市南溪区。项目总投资55亿元，分三期投资建设，主要用于建设生产新型多功能复合集流体MA和MC产线。三期全部满产后，可实现年产值超100亿元，每年可为新能源市场输送约12亿平方米的新型多功能复合集流体材料。金美新材料是复合集流体领域的头部企业。复合集流体是一种高分子材料和金属复合的新型集流体材料，相比传统电解铜箔的主要优势在于提高安全性、提高能量密度、降低原材料成本。华创证券认为，2023年为复合箔材量产元年，在新能源汽车和储能需求拉动下，复合铝箔、复合铜箔2022年—2025年的复合增速分别为169%和282%。复合集流体镀膜设备非标属性强，且在行业发展初期处于升级换代过程中，设备代际间的效率提升也非常明显，设备需求量高。
东威科技（688700）是PCB电镀设备龙头，复合铜箔设备打开新增长曲线；
骄成超声（688392）是国产超声焊设备龙头，受益复合集流体渗透；
道森股份（603800）并购转型电解铜箔设备，复合铜箔设备打造新成长曲线。
国家水网建设加快推进、或带动管道需求大幅增长
近日，全国政协人口资源环境委员会就加快推进国家水网建设调研组赴甘肃、江西两省开展调研。调研组深入白银市、九江市等地的水利枢纽、供水、灌区等工程，实地了解当地水网建设情况，并召开座谈会。另外，近日山东省政府常务会议也在研究加快国家省级水网先导区建设等工作。随着相关政策持续出台，我国水利基础设施建设不断加快。2022年水利建设投资首次突破万亿大关，呈现大幅增长态势；同时，国家积极推进水利建设PPP模式发展和REITs试点，使得水利投融资改革取得明显成效，建设资金来源逐步多元化。中诚信国际认为，多地政府已发布2023年水利投资计划，明确加快布局和完善水利设施建设，预计全年水利建设投资规模仍将保持较大体量，或带动管道需求大幅增长。
深水规院（301038）向水务建设工程提供勘测设计规划咨询等专业技术服务；
青龙管业（002457）提供水利工程设计、咨询、勘测、水资源论证及工程总承包业务等服务。
世界气象大会提出碳监测计划、机构看好推广前景
正在瑞士日内瓦举行的第19次世界气象大会24日通过一项决议，决定建立新的全球温室气体监测计划，以支持减少温室气体排放的紧急行动。该计划将所有天基和地基观测系统以及建模和数据同化能力集中在一起，将填补关键的信息空白，并提供一个综合的、可操作的框架。这将为应对气候变化的《巴黎协定》的实施提供重要信息和支持。中金公司认为，碳监测主要使用傅里叶红外检测技术，在技术上已相对成熟。我国已提出，选择火电、钢铁、石油天然气开采、煤炭开采和废弃物处理五类重点行业，以及国家能源集团等11个集团公司开展温室气体试点监测。试点监测表明，火电和垃圾焚烧行业二氧化碳在线监测法与核算法结果整体可比，成本相当，甚至可以减轻企业负担。该机构看好碳监测进一步从试点走向推广。
雪迪龙（002658）提供生态环境监测、污染排放监测以及温室气体监测等解决方案和技术支持；
四方光电（688665）推出了温室气体排放分析仪及便携式温室气体排放分析仪。
马斯克计划火星建城 太空经济有望打开新空间
据报道，马斯克近日重申，SpaceX的长期目标是帮助“在火星上建立一座自给自足的城市”。SpaceX已在将政府和私人宇航员送入近地轨道。马斯克表示，他将在某个时候与该公司一起去太空旅行。近年来随着科技的进步，越来越多国家意识到，“太空愿景”将引领世界经济的发展，太空成为新的竞争窗口。未来，太空经济将会成为一个新的产业领域，涉及到卫星通信、卫星导航、卫星遥感、太空旅游、太空采矿等多个方面。据预测，到2030年，全球太空经济产值有望达到1万亿美元以上。
A股公司中，天银机电（300342）子公司天银星际是全球卫星部件领先厂商，银河航天的供应商，并已承接SpaceX、亚马逊等科技巨头5G低轨道卫星星座相应订单。欧比特（300053）计划为中科宇航的太空旅游装备提供系列配套服务，如宇航芯片核心元器件、遥感卫星数据及AI算法服务、AI硬件系统支持等。
薄如原子 人工神经元有望用于人工智能计算
据报道，来自英国牛津大学、IBM欧洲研究所和美国得克萨斯大学的一个科研团队近日宣布了一项重要成果：他们成功地通过堆叠二维（2D）材料，开发出了一种厚度仅几个原子大小的人工神经元。这种人工神经元不仅能够处理光和电信号进行计算，还有助于科学家更好地模拟和理解人类大脑的工作原理。这项技术已经被刊载于《自然·纳米技术》杂志上。据介绍，人工神经元是人工智能计算的基础单元，其功能类似于人类大脑中的神经元。科学家们一直在探索如何使用基于光和电信号的计算技术来模拟人类大脑中神经元之间的相互作用。而这项新技术的诞生，使得这一探索过程又迈出了一大步。
A股相关概念股主要有寒武纪-U（688256）、瑞芯微（603893）等。
二手机市占率将逐年提升、这两家公司布局二手机回收业务
据集邦咨询最新数据显示，2022年二手机市场规模为1.67亿支，整体市占约11%，销售最大市场仍以中国为主，欧洲居次，而新兴印度市场近年发展快速，挟带人口红利优势，预估2026年印度二手机销售有机会追平中国。品牌方面，2022年以苹果销售占比45~50%为最高，三星拥25~30%位居第二名。二手机市场近年崛起最主要是来自新兴国家需求支撑，以及智能手机品牌的新机软硬件创新不易，导致消费者换机意愿降低，品牌和渠道为突破新机产出瓶颈，以旧换新促销的模式应运而生，不仅能刺激新机销售，汰换的旧机也会被重新利用于中端市场，或用于新兴国家由传统手机转入低端智能手机的衔接机种。此外，由于二手机市场获利佳，近几年也吸引更多电商加入经营。TrendForce集邦咨询认为，智能手机的关键零部件效能过剩，也是影响消费者换机周期延长以及二手机市场兴盛的另一原因。由于面板与存储器已经出现数季度的大幅供过于求，使得平均销售单价出现崩跌式的下滑。这均有助于智能手机落实循环经济，让二手机市场版图持续扩大。
百邦科技（300736）主营业务是手机售后服务，通过实体门店连锁经营和电子商务经营相结合的模式，为客户提供手机维修服务、商品销售业务、二手机回收及销售业务、增值服务业务、手机保障服务及其他相关手机服务等。
天音控股（000829）新零售模式的布局，初步实现以手机综合服务为中心向C端消费者提供数码周边、手机维修、回收、运营商服务等一站式生态服务。
欧盟开出史上最高罚单 重视数据安全投资机会
因违反欧盟数据保护条例，脸书母公司Meta22日被重罚12亿欧元。这是迄今欧盟对违反数据保护条例企业开出的最重罚单，“史上最高罚单”也凸显欧美数据保护之争愈演愈烈。此外，据欧盟数据委员会（EDPB）消息，近期已发布《中小微企业数据保护指南》，助力提升中小微企业的数据保护合规能力。以大数据、云计算、人工智能、区块链、物联网等为代表的新技术与新应用的不断拓展，推动了产业数字化与数字产业化的巨大变革，数字经济发展成为推动整体经济增长的主要引擎之一。然而，伴随数据要素化进程的高速发展，数据价值的不断凸显，数据安全风险也随之与日俱增，数据泄露、篡改、滥用等数据安全事件频发，造成对个人、组织、社会公共利益甚至国家安全的严重威胁和损害，显著制约了数据共享流通使用。数据安全已成为数字经济时代最紧迫、最基础的问题，加强数据安全治理，统筹数据发展和安全防护，推动数据依法合理有效利用，已成为维护国家安全和提升国家竞争力的战略导向，这也为相关产业链发展提供难得的机遇。
上市公司，拓尔思（300229）入选数据猿《2023中国数据智能产业图谱1.0版》等多个产业图谱。子公司天行网安是国内最早从事网络安全和数据交换的企业，主要面向政府、公检法、海关等单位提供以数据交换为核心的边界安全、物联网安全、大数据安全三大阵营产品线和解决方案；美亚柏科（300188）业务包括电子数据取证、公共安全大数据、新网络空间安全及新型智慧城市，当前公司是国内电子数据取证行业的领航者、公共安全大数据细分领域的领跑者；启明星辰（002439）发布了数据安全体系“数据绿洲”，运营商是当前央国企数字经济的最大载体，双方有望形成产业共振。
标准体系建设提速 工业场景自主可控步伐加快
工信部公开征求对《工业领域数据安全标准体系建设指南（2023版）》（征求意见稿）的意见，公示时间为5月22日-6月22日，建设目标是到2024年，初步建立工业领域数据安全标准体系，有效落实数据安全管理要求，基本满足工业领域数据安全需要，推进标准在重点行业、重点企业中的应用，研制数据安全国家、行业或团体标准30项以上。工业软件被公认为“工业制造的大脑和神经”，是数字经济时代工业领域的“皇冠”。大力发展先进制造业，推进高端制造，离不开工业软件的支撑。随着工业互联网、智能制造的热度越来越高，作为其背后的核心支撑，工业软件的重要性越来越凸显。不过，我国的工业软件与国际先进水平相比存在着明显的差距，也是我们被“卡脖子”的主要领域之一。近年来，在国家的大力扶持以及各类企业的不懈努力之下，我国工业软件发展步伐明显加快，核心技术持续突破，产业规模年均增速达到16%。工信部统计显示，今年1-2月，软件产品收入3379亿元。其中，工业软件产品收入390亿元，同比增长13.6%。分析预计，上述《指南》落地后，工业软件国产化替代将进一步加速。
可关注产业链个股如海得控制（002184）、长荣股份（300195）及东土科技（300353）等。
巴西进入动物卫生紧急状态 或将刺激鸡肉大涨
5月22日晚，由于在野生鸟类中发现多宗禽流感感染病例，巴西宣布国家进入为期180天的动物卫生紧急状态。迄今为止，巴西已证实有8例野生鸟类感染H5N1禽流感亚型，其中7例出现在圣埃斯皮里图州，1例出现在里约热内卢州。根据世界动物卫生组织的指导方针，野生鸟类感染H5N1禽流感亚型不会触发贸易禁令。然而，参考一些爆发禽流感的国家，病毒首先在野生鸟类中传播，随后在养殖场蔓延开来。一旦养殖场出现禽流感，通常会导致整群家禽都被扑杀，并可能面对一些进口国的贸易限制。巴西七成以上的肉鸡生产集中在南部和东南部地区，此次巴西发现禽流感的两个州均位于巴西东海岸。加之，为了避免贸易壁垒，巴西至今不愿意将疫苗接种作为控制禽流感的一种方式，预计短期禽流感疫情进一步蔓延的概率较大。考虑到巴西作为全球第一大鸡肉出口国，如果爆发禽流感疫情，将刺激鸡肉价格大幅上涨，利好国内养殖企业。
建议关注益生股份（002458）、民和股份（002234）等。
阿里健康利润同比扭亏 机构看多医药电商发展
5月23日晚间，阿里健康发布2023财年全年业绩公告，截至2023年3月31日止12个月，阿里健康营收267.6亿元人民币，同比增长30.1%；利润5.3亿元，对比去年同期扭亏为盈。年报显示，医药电商依然是阿里健康的核心业务，2022年主要营收来源依然来自包括：阿里健康大药房、阿里健康海外旗舰店和阿里健康旗舰店在内的医药自营业务。报告期内，该板块收入235.9亿元，占整体营收超过88%，同比增长31.7%。早在2012年，以阿里为代表的大型互联网平台，开始入局医药电商，正式开启线上药品零售时代，开辟药品零售新通道。有数据显示，从2011年到2020年我国非处方药B2C电商市场规模从1亿元左右增长至了为206亿元。当前，医药电商行业经过多年发展已经进入高速发展期。阿里健康、京东健康等平台已经形成较为稳定的商业模式。根据弗若斯特沙利文测算与预测，随着新医改、互联网+、医药新零售等因素正深入影响医药行业，未来中国医药电商行业市场将继续增长，2027年中国医药电商行业交易规模约为7257亿元。
建议关注：华人健康（301408）已于2014年成立电子商务中心，先后入驻“天猫”、“京东”等平台开展B2C业务，并打通线上线下渠道，依托线下门店布局，快速响应消费者的需求，实现O2O业务多渠道全覆盖；人民同泰（600829）拥有人民同泰健康网、天猫医药馆及京东医药馆等电子商务平台,依托人民同泰医药连锁店，经营品种包括药品、中药饮片、滋补保健、医疗器械、化妆品、日用品等；药易购（300937）“合纵医药网-药易购”迅速成长为西南地区知名度极高的院外市场医药电商平台（B2B）。
特斯拉Powerwall3发布在即 功率提升近20%
据行业网站Electrek最新获得的一份特斯拉文件，TeslaPowerwall3现已处于发布前夕，可确认它将提供11.5kW的输出功率，目前已经通过美国少数电力公司的认证。消息显示，特斯拉Powerwall3致力于“更容易安装、更好的美学和更高性能”，可实现11.5kW的功率输出，相比的最高输出功率9.6kW的TeslaPowerwall+增加了19.8%。特斯拉的Powerwall以其强大的产品力和品牌力、和完整闭环的特斯拉生态系统、牢牢占据着美国户储市场上的独角兽位置，成为户储行业里一骑绝尘的现象级产品，特斯拉储能业务体量有望快速增长，相关公司有望受益。
上市公司，达瑞电子（300976）已经取得特斯拉的合格供应商资质，有部分储能设备功能性器件产品已交货；世运电路（603920）目前已成为特斯拉PCB的全球核心供应商，业务量持续快速增长。公司与特斯拉在储能业务上已经开始合作，相关产品已经实现量产。
全国首套 肿瘤质子放射治疗系统即将投入临床
据悉，近日，华中地区第一束“质子”射线，在华中科技大学附属同济医院光谷院区质子治疗中心成功出束，在胶片上精准地描画出一副水墨莲花图。这意味着，全国首套集成化质子系统正式引出稳定的高能质子束，同济医院率先迎来肿瘤质子治疗，华中地区肿瘤治疗迈入“质子”时代。6月底，同济医院质子治疗中心部分诊疗技术和服务将投入临床。质子放射治疗是目前世界上最先进、最精准的放疗技术，已成熟运用于多种肿瘤治疗，能够实现对肿瘤的高剂量靶向照射，可定向“爆破”肿瘤。质子治疗将在2024年初进入临床试验阶段，投入后，将快速带动和提升华中地区的肿瘤诊疗水平，填补区域内质子治疗空白。
相关公司中，中广核技（000881）在质子治疗肿瘤系统装备方面，通过加快质子项目落地，推动核心产品面世，占领相关市场，加快自主化、国产化进程；在放射性医用同位素方面，加快销售渠道建设，推进业务的发展壮大。盈康生命（300143）间接持股美国Protom公司。Protom公司是一家先进质子放疗设备生产企业，其主打产品Protom Radiance330质子治疗系统已获得美国FDA认证，是目前市场上最先进的模块化、小型化质子治疗系统。
特高压技术近期硕果不断 继续关注板块投资机会
特高压技术近期重大突破不断。据悉，南方电网超高压公司牵头研发的±800千伏直流高速开关科技成果近日顺利通过中国机械工业联合会组织的产品鉴定，该产品问世标志着我国首台特高压直流高速开关研制成功，填补了我国直流高速开关设备系列产业链空白，其性能整体达到国际领先水平，为我国特高压多端直流工程的建设运行提供坚强保障。另外，由云南电网公司自主研发的我国首个直流系统可靠性自动检测装置通过中国电力企业联合会组织的新产品鉴定，评审专家组一致认为该产品填补了国内厂站直流系统可靠性在线检测领域的空白，整体性能达到国内领先水平。同样在近期，国内首条110千伏聚丙烯绝缘电缆在广州成功挂网，标志着我国绿色电缆正式进入工业化应用阶段。我国高压电缆所使用的绝缘材料及屏蔽材料长期依赖国外进口，每年进口量超过10万吨。除了技术进步的催化，特高压投资建设延续加速迹象。近日，由南方电网贵州送变电有限责任公司承建的川渝1000千伏特高压交流工程线路工程（13标）在四川省天全县思经镇4R036号塔举行了首基基础试点暨开工仪式，标志着该工程进入全面施工阶段；湖北省发改委日前核准批复了金上-湖北特高压直流受端江南换流站500千伏配套送出工程。今年以来，特高压核准和开工明显有提速的迹象。“十四五”规划的9条直流项目非常大的概率会在23、24年集中核准，根据特高压的建设节奏，相关公司预计将在23、24集中确认收入。从电网投资来看，2023年以来电网投资完成额同比显著增长，且从3月起有加速之势。根据以往电网的投资节奏，前4月投资占全年投资比例在17-18%之间，机构预计2023年全年电网投资总额有望超5400亿，同比增8%，结构上将向能源互联网和特高压倾斜。
可关注特高压关键部件生产商，相关个股如安靠智电（300617）、新宏泰（603016）等。
纯碱期现同步下挫 光伏玻璃或蓄势反弹
3月下旬以来，纯碱期货主力合约遭遇一波急速下挫，最低下探至1584元，最大跌幅超过80%。纯碱的矛盾点在未来的供需节奏，预期今年产能增长20%左右，大部分产能在下半年投产，市场节奏跟随产能投放节奏。纯碱需求表现一般，现货价格持续下跌，上下游持货意愿较低，库存向上游集中，整体弱势难改。下游光伏玻璃目前处于周期底部，纯碱作为光伏玻璃的主要燃料动力，目前市场情绪较弱，现货价格不断下跌，或有望为光伏玻璃企业的盈利能力带来短期的改善。从中长期看，自3月份以来，光伏产业上游硅料、硅片等环节的价格持续回落，上游成本释放有利终端光伏装机向好。有机构认为，在需求拉动下，光伏玻璃价格或探底回升。
可关注福莱特（601865）、亚玛顿（002623）等。
